Лизинг и факторинг как особые виды кредитования

Курсовая работа

Обсуждению проблем законодательного регулирования факторинговых операций в Российской Федерации было посвящено состоявшееся в Москве под председательством Генерального директора государственной корпорации «Агентство по страхованию вкладов» д.ю.н. А.В. Турбанова очередное заседание Комиссии по законодательству о финансовых рынках Ассоциации юристов России.

Было отмечено, что за последние 15 лет была изменена лишь одна статья (ст. 825) из всех статей главы 43 ГК РФ, регулирующих институт финансирования под уступку денежного требования. Вместе с тем построение инновационной модели экономики требует создания в стране развитой и конкурентоспособной на международном уровне финансовой системы, которая, в свою очередь, не может эффективно функционировать без надлежаще урегулированных законодательством финансовых институтов. Но, как отмечают эксперты, законодательство, регулирующее правоотношения в области факторинговых операций, не соответствует потребностям экономики и нуждается в совершенствовании.

Несовершенство соответствующих гражданско-правовых норм обусловлено, прежде всего, тем, что институт финансирования под уступку денежного требования был абсолютно новым как для российского финансового рынка, так и для гражданского права.

В соответствии со ст. 824 ГК РФ по договору финансирования под уступку денежного требования финансовый агент передает или обязуется передать клиенту денежные средства в счет денежного требования кредитора к должнику, вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьему лицу, а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование. Оно может быть уступлено также в целях обеспечения исполнения обязательства клиента перед финансовым агентом.

Комиссия отметила, что предметом такого договора может быть регрессный и безрегрессный (оборотный и безоборотный) факторинг. При регрессном факторинге право требовать от клиента исполнения требования, не исполненного должником, финансовому агенту предоставляется, а при безоборотном — нет. При регрессном факторинге риск неоплаты дебиторской задолженности лежит на клиенте, а не на финансовом агенте. Безрегрессный факторинг более выгоден для клиента, но несет повышенный риск для финансового агента. В случае неплатежа (по любой причине) со стороны дебитора финансовый агент не имеет права требовать от клиента исполнения им требования и решает проблему возврата просроченной задолженности самостоятельно. При безрегрессном факторинге уровень комиссии обычно выше, чем при регрессном. Это плата клиента за риск финансового агента. Безрегрессным факторингом клиенты пользуются, если не уверены в своих дебиторах.

58 стр., 28993 слов

Направления развития ПАО ‘Росгосстрах’ на основе финансового анализа

... финансового анализа страховщика; провести финансовый анализ ПАО СК «Росгосстрах»; представить направления развития деятельности ПАО СК «Росгосстрах». ... их подотраслей. Установлены основные требования, которые предъявляются к ... денежных средств [2]. Финансовый анализ — это научно-обоснованное исследование финансовых отношений, движения финансовых ресурсов в страховом бизнесе. Методика финансового ...

Одним из ключевых недостатков статей главы 43 ГК РФ является неопределенность понятия будущих требований, которые могут стать предметом уступки в рамках договора факторинга. При действующей редакции остается неясным, входят ли в эту категорию требования, вытекающие из договора, который еще не заключен.

Список использованной литературы:

[Электронный ресурс]//URL: https://ddmfo.ru/kursovaya/lizing-i-faktoring/

Законодательные и нормативно-правовые акты:

1. Указ Президента РФ «О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности» от 17 сентября 1994 г.

2. Постановление Правительства РФ «О государственной поддержке развития лизинговой деятельности в Российской Федерации» от 27 июня 1996 г.

3. Постановление Правительства РФ «О мероприятиях по развитию лизинга в Российской Федерации на 1997-2000 годы» от 21 июля 1997 г.

4. Федеральный закон РФ «О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА о международном лизинге» от 16 января 1998 г.

5. Федеральный закон РФ «О лизинге» от 29 октября 1998 г.

6. Ст. 665 Гражданского кодекса Российской Федерации.

Тематическая литература:

[Электронный ресурс]//URL: https://ddmfo.ru/kursovaya/lizing-i-faktoring/

7. Буянов В.П. Особенности лизинга в современных условиях развития малого предпринимательства // Российское предпринимательство. — 2003. — № 6 (42).

— С. 95-101.

8. Василевская Л.Ю. О специфике гражданско-правовой природы лизинговых отношений // Материалы научно-практической конференции «Глобализационные процессы в сфере права: проблемы правового развития в России и СНГ» 19-20 апреля 2001 года. — М.: Минэкономразвития РФ, Московский Госуниверситет коммерции, 2001. — С. 134.

9. Васильев Н.М. Лизинг как механизм развития инвестиций и предпринимательства. — М, 2009.

10. Вахитов Д.Р. Перспективы развития лизинговых операций в отечественном малом бизнесе // Российское предпринимательство. — 2006. — № 11 (83).

11. Газман В.Д. Рынок лизинговых услуг. — М., 2009.

12. Завьялова Н.Б., Беляев П.А. Лизинг как перспективный инструмент финансирования промышленного предпринимательства // Российское предпринимательство. — 2012. — № 6 (204).

— С. 133-141.

13. Калужский М.Л. Методическое пособие по изучению курса «Основы предпринимательской деятельности». Омский государственный аграрный университет; кафедра регионального развития. — Омск, 2001.

14. Карп М.В., Махмутов Р.А. Финансовый лизинг на предприятии. — М, 2010.

15. Лишанский М.Л. Краткосрочное кредитование сельскохозяйственных предприятий. — М., 2006.

16. Романовский Р. Трудный выбор // Эксперт. ? 19 апреля 2010. ? № 15;

17. Романовский Р. Туманное будущее // Эксперт. ? 4 октября 2010. ? № 39. ? C. 164-170;

18. Самохвалова Ю.Н. Лизинг в России. — М., 2011.

19. Силинг С. Лизинг в вопросах и ответах. Практическое руководство по лизингу. — СПб., 1999.

20. Сичинава А.Ш. Факторы, препятствующие развитию рынка лизинга // Российское предпринимательство. — 2011. — № 3 Вып. 1 (179).

— С. 160-165.

21. Сокольских Е.В. Микрокредитование и лизинг как механизмы привлечения ресурсов в малый бизнес // Российское предпринимательство. — 2007. — № 4 Вып. 1 (88).

— С. 47-50.

Электронные ресурсы:

22. http://www.banki.ru/products/leasing/companies/.

23. Лизинг, аналитические обзоры рынка лизинга [Электронный ресурс]. ? Режим доступа: http://www.raexpert.ru/researches/leasing.

24. Рослизинг [Электронный ресурс]. ? Режим доступа: .

25. Институт статистических исследований и экономики знаний ГУ ВШЭ [Электронный ресурс]. — Режим доступа: http://issek.hse.ru.

26. http://www.raexpert.ru/.

Таблица 1

Рейтинг лизинговых компаний России

Рейтинг

Название

По объему лизингового портфеля на 1 июля 2014 года, млн. руб

Адрес веб-сайта

Город

1

ВЭБ-лизинг

640 023,7

www.veb-leasing.ru

Москва

2

ВТБ Лизинг

372 645,3

www.vtb-leasing.ru

Москва

3

Сбербанк Лизинг

233 633,7

www.sberleasing.ru

Москва

4

ТрансФин-М

226 293,9

www.transfin-m.ru

Москва

5

Государственная Транспортная Лизинговая Компания

139 335,8

www.gtlk.ru

Москва

6

Газпромбанк Лизинг

112 423,0

www.gpbl.ru

Москва

7

Газтехлизинг

105 084,1

www.gaztechleasing.ru

Москва

8

Альфа-Лизинг

74 365,2

www.alfaleasing.ru

Москва

9

Европлан

53 016,7

europlan.ru

Москва

10

Балтийский Лизинг

30 418,1

www.baltlease.ru

Санкт-Петербург

11

Brunswick Rail

28 670,0

www.brunswickrail.com

Москва

12

ЛК «Уралсиб»

27 734,0

www.leasing.uralsib.ru

Москва

13

МТЕ Финанс

25 450,8

www.mtef.ru

Москва

14

Rail1520

24 923,0

www.rail1520.com

Москва

15

CARCADE Лизинг

23 740,4

www.carcade.com

Москва

16

Ильюшин Финанс Ко

22 834,2

www.ifc-leasing.com

Московская область

17

Сименс Финанс

21 010,0

www.finance.siemens.ru

Приморский край

18

ЮниКредит Лизинг

15 550,3

www.unicreditleasing.ru

Москва

19

Дойче Лизинг Восток

15 172,6

www.deutsche-leasing.ru

Москва

20

Интерлизинг

15 047,4

www.ileasing.ru

Санкт-Петербург

21

РЕСО-Лизинг

14 691,4

www.resoleasing.com

Москва

22

Элемент Лизинг

12 584,3

www.elementleasing.ru

Москва

23

ТрансИнвестХолдинг

12 235,1

www.tihcom.ru

Москва

24

МКБ-Лизинг

11 857,0

www.mkb-leasing.ru

Москва

25

Сибирская Лизинговая Компания (ООО)

11 836,6

www.oooslk.ru

Москва

26

Зест

11 297,6

www.zest-leasing.ru

Санкт-Петербург

27

Система Лизинг 24

10 346,3

www.vtb24leasing.ru

Москва

28

Стоун-XXI

9 077,7

www.stone-xxi.ru

Москва

29

ГЛК «Северная Венеция»

8 493,6

www.sev-ven.ru

Санкт-Петербург

30

Базис Лизинг

8 056,0

www.bazisl.com

Москва

31

Югра-Лизинг

7 975,7

www.ugraleasing.ru

Ханты-Мансийский автономный округ —

Югра

32

Универсальная Лизинговая Компания

7 503,0

www.ulk.ru

Хабаровский край

33

Петролизинг-Менеджмент

7 075,3

www.pl-m.ru

Москва

34

Балтинвест

6 381,4

www.baltleasing.ru

Санкт-Петербург

35

МСП Лизинг

5 495,0

www.mspleasing.ru

Москва

36

Лизинговая компания «КамАЗ»

5 433,7

www.kamazleasing.ru

Республика Татарстан

37

Санкт-Петербургская лизинговая компания

5 232,9

www.slc-leasing.ru

Санкт-Петербург

38

Приволжская Лизинговая Компания

4 526,0

www.plk-nn.ru

Нижегородская область

39

Русская Лизинговая Компания

4 518,0

www.ruslc.ru

Москва

40

Альянс-Лизинг (ЗАО)

4 374,8

www.alliance-leasing.ru

Санкт-Петербург

41

Транслизинг-сервис

4 269,0

Челябинская область

42

Фольксваген Груп Финанц

4 169,0

www.vwfs.ru

Москва

43

РМБ-Лизинг

4 070,0

www.rmbl.ru

Москва

44

Ураллизинг

3 935,3

www.urall.ru

Свердловская область

45

ГК «Премьер-Лизинг»

3 926,4

Республика Татарстан

46

ЯрКамп Лизинг

3 817,3

yarkamp-leasing.ru

Ярославская область

47

Экспо-Лизинг

3 812,5

www.expoleasing.ru

Москва

48

ЧелИндЛизинг

3 497,0

www.chelindleasing.ru

Челябинская область

49

Лизинговая компания «Дельта»

3 377,2

www.deltaf.ru

Красноярский край

50

Свое дело

3 338,2

www.svoe-delo.ru

Москва

Таблица 2

Итоги обзора рынка факторинга за первый квартал 2013 года

Место Фактора в первом полугодии 2013 года

Место Фактора в 2012 году

Наименование Фактора

Объем денежных требований, фактически уступленных Фактору за 1-ый квартал 2013 года, млн. руб.

Размер портфеля (без учета резервов) на 01.04.13, млн. руб.

Рейтинги кредитоспособности от «Эксперта РА»

1

1

ВТБ Факторинг

96 909

66 845

2

2

ОАО «Промсвязьбанк»

62 893

35 092

3

3

ОАО «АЛЬФА-БАНК»

47 647

24 733

4

7

ООО «РБ Факторинг»

24 019

9 784

5

4

КБ «БНП Париба Восток» ООО

18 388

8 578

6

5

ОАО Банк «Петрокоммерц»

17 745

12 538

А+

7

6

НФК

17 498

12 705

8

9

ОАО «МКБ»

11 761

8 814

9

10

ОАО АКБ «Металлинвестбанк»

10 103

2 888

10

11

«НОМОС-БАНК» (ОАО)

9 660

8 614

11

8

ЗАО ЮниКредит Банк

9 509

6 174

12

13

ООО «ГПБ — факторинг» / ГПБ (ОАО)

8 817

9 096

А/А++

13

12

ООО «ФК «Лайф»

7 229

4 796

14

14

«ТКБ» (ЗАО)

3 616

3 424

А+

15

21

ООО «ПОЛИТЕКС»

2 632

1 960

А

16

19

ООО «Эйч-эс-би-си Банк (РР)»

1 945

1 177

17

16

ООО «ФК «Санкт-Петербург»

2 012

2 745

18

20

ЗАО «ФК «КЛЕВЕР»

1 756

1 590

19

22

ООО «ФакторРус»

981

958

20

23

КБ «РОСПРОМБАНК»

531

392

21

24

КБ «СДМ-БАНК» (ОАО)

435

223

22

31

ЗАО «ОФК»

403

513

23

29

ООО «Факторинговая Энергетическая Компания»

143

119

24

32

ЗАО «УРАЛПРИВАТБАНК»

76

38

25

30

ООО «Центр-Лизинг»

75

65

26

34

АКБ «Ижкомбанк» (ОАО)

4

7

А

Таблица 3

Влияние кризиса ликвидности в 2011г. на рынок факторинга

Показатель

2010

2011

Рост по сравнению с аналогичным периодом предшествующего года, %

1-е полугодие

93 млрд. руб.

150,6 млрд. руб.

161,94%

2-е полугодие

150,3 млрд. руб.

243,5 млрд. руб.

162,01%

Рост по сравнению с 1-м полугодием

161,58%

161,65%